歐科億獲50家機(jī)構(gòu)調(diào)研

歐科億2月6日發(fā)布投資者關(guān)系活動(dòng)記錄表，公司于2023年1月30日接受50家機(jī)構(gòu)單位調(diào)研，機(jī)構(gòu)類型為QFII、保險(xiǎn)公司、其他、基金公司、海外機(jī)構(gòu)、證券公司、陽(yáng)光私募機(jī)構(gòu)。

投資者關(guān)系活動(dòng)主要內(nèi)容介紹：

問：四季度下游需求有什么變化？

答：四季度下游需求有一定提升，但整體還是偏淡，下游開工率不足。公司通過(guò)產(chǎn)品性能升級(jí)和市場(chǎng)領(lǐng)域拓展，訂單飽和。

問：疫情放開期間對(duì)公司經(jīng)營(yíng)是否有影響？

答：公司位于湖南株洲，疫情放開后，當(dāng)?shù)馗腥景Y狀較輕，對(duì)公司自身的生產(chǎn)未造成影響。疫情放開后，全國(guó)各地感染疫情人數(shù)短期內(nèi)增加，但持續(xù)時(shí)間不長(zhǎng)，對(duì)下游行業(yè)的影響較小。相對(duì)之前的封控政策來(lái)看，疫情放開對(duì)于開工率提升有明顯促進(jìn)作用，因此，疫情放開期間未對(duì)公司造成不良影響。

問：2023年原材料價(jià)格走勢(shì)預(yù)期如何？

答：目前，碳化鎢處于價(jià)格高位，短期有一定的上漲空間，但空間不大。中國(guó)為全球鎢儲(chǔ)量大國(guó)，供應(yīng)充足，對(duì)于硬質(zhì)合金刀具而言，具有全球化的材料價(jià)格優(yōu)勢(shì)。

問：公司核心技術(shù)人員余志明退休離任對(duì)公司研發(fā)是否有影響？

答：公司在硬質(zhì)合金刀具領(lǐng)域深耕多年，通過(guò)長(zhǎng)期技術(shù)積累和業(yè)務(wù)發(fā)展，已建立了完善的研發(fā)體系和技術(shù)平臺(tái)，培養(yǎng)了一支高效、技術(shù)全面、經(jīng)驗(yàn)豐富的研發(fā)團(tuán)隊(duì)。公司自成立以來(lái)一直高度重視技術(shù)人才的引進(jìn)和培養(yǎng)，通過(guò)不斷引進(jìn)技術(shù)人才，豐富公司人才儲(chǔ)備，優(yōu)化人員素質(zhì)結(jié)構(gòu)，提高研發(fā)業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)的整體實(shí)力，不存在對(duì)單一核心技術(shù)人員的重大依賴。

目前，余志明先生所負(fù)責(zé)工作已平穩(wěn)交接，公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、技術(shù)研發(fā)等工作均有序推進(jìn)。余志明先生的離職不會(huì)對(duì)公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力、研發(fā)實(shí)力、核心競(jìng)爭(zhēng)力產(chǎn)生重大不利影響。

問：四季度公司出貨情況如何？產(chǎn)能釋放情況？

答：四季度公司數(shù)控刀片產(chǎn)能快速釋放，IPO募投項(xiàng)目產(chǎn)能達(dá)到90%左右，四季度出貨情況較好。

問：公司下一步戰(zhàn)略布局重點(diǎn)是什么？

答：公司下一步的戰(zhàn)略布局重點(diǎn)是：（1）從數(shù)控刀片到“數(shù)控刀片+整體刀具”雙輪驅(qū)動(dòng)；（2）逐步深化國(guó)內(nèi)終端市場(chǎng)布局，加快推動(dòng)整體解決方案；（3）加快推進(jìn)海外品牌店，提升外銷收入占比；（4）通過(guò)金屬陶瓷刀具、數(shù)控刀體有效完善公司產(chǎn)品體系，加強(qiáng)數(shù)控刀具和超硬材料的有機(jī)結(jié)合，拓寬硬質(zhì)合金數(shù)控刀具的應(yīng)用領(lǐng)域。

問：公司的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)有哪些？

答：首先，公司的產(chǎn)品布局以及技術(shù)都很扎實(shí)，比如公司這兩年的項(xiàng)目都提前落地，顯示出公司技術(shù)以及產(chǎn)品開發(fā)的成熟；其次就是公司渠道優(yōu)勢(shì)，公司已完成國(guó)內(nèi)輻射終端的網(wǎng)格化布局和部分海外布局；再次就是公司執(zhí)行力強(qiáng)，公司在各個(gè)環(huán)節(jié)的執(zhí)行力是非常強(qiáng)的，通過(guò)*務(wù)實(shí)和高效的辦法落地項(xiàng)目。

問：公司如何突破整體解決方案的競(jìng)爭(zhēng)力？

答：公司主要通過(guò)分層次去逐步突破整體解決方案，目前主要針對(duì)于新能源汽車、軌道交通、風(fēng)能的核心電機(jī)傳動(dòng)部件、船舶等領(lǐng)域，隨著產(chǎn)品不斷滲透和應(yīng)用升級(jí)，逐漸滲透到高端塔尖領(lǐng)域也會(huì)成為必然。

此外，公司由數(shù)控刀片延伸至其他刀具體系產(chǎn)品，數(shù)控刀體與現(xiàn)有數(shù)控刀片適配，完善可轉(zhuǎn)位數(shù)控刀具產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)“刀片+刀體”協(xié)同配套；同時(shí)，通過(guò)布局高性能棒材和整體刀具項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)“可轉(zhuǎn)位刀具+整體刀具”產(chǎn)品協(xié)同互補(bǔ)，一站式解決客戶用刀需求。

問：數(shù)控刀片和整體刀具的市場(chǎng)空間？

答：根據(jù)《中國(guó)刀具市場(chǎng)2021年進(jìn)出口測(cè)算及近年發(fā)展情況》，硬質(zhì)合金刀具中產(chǎn)銷量大且發(fā)展較快的兩類刀具：一類是整體硬質(zhì)合金圓柄類刀具（整體刀具），主要是銑刀和鉆頭；另一類是數(shù)控刀片。根據(jù)中國(guó)機(jī)床工具工業(yè)協(xié)會(huì)的統(tǒng)計(jì)，硬質(zhì)合金刀具的主要類型有硬質(zhì)合金刀片、銑削刀具、孔加工刀具等，其中硬質(zhì)合金刀片的銷售份額占比*高，達(dá)到54%。銑削刀具、孔加工刀具主要為整體刀具，占比約為40%。因此，數(shù)控刀片與整體刀具是同等重要地位的刀具產(chǎn)品，市場(chǎng)空間較大。

問：如何看待硬質(zhì)合金刀具行業(yè)未來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)格局？

答：硬質(zhì)合金刀具未來(lái)幾年仍處于快速增長(zhǎng)階段，主要有幾個(gè)方面：*，產(chǎn)品不斷向中高端升級(jí)，逐步完成國(guó)產(chǎn)刀具的進(jìn)口替代；第二，刀具產(chǎn)業(yè)鏈延伸，尤其是頭部企業(yè)都在延伸產(chǎn)業(yè)鏈，將產(chǎn)品往深加工方向去延伸。譬如說(shuō)數(shù)控刀具板塊，我們?cè)�先主要是以刀片為主，未�?lái)會(huì)逐步發(fā)展到刀具配套以及整體解決方案；第三，海外市場(chǎng)的出口替代，隨著國(guó)產(chǎn)刀具技術(shù)的進(jìn)步和產(chǎn)能規(guī)模的提升，海外市場(chǎng)份額會(huì)逐步提升，出口替代基本是確定的趨勢(shì)。

問：公司整體刀具的投產(chǎn)進(jìn)度如何？是否具備整體刀具的市場(chǎng)基礎(chǔ)？

答：2023年上半年，公司整體刀具項(xiàng)目部分投產(chǎn)。整體刀具屬于數(shù)控刀具產(chǎn)品，將主要通過(guò)公司數(shù)控刀具產(chǎn)品的經(jīng)銷商客戶銷售給終端用戶。由于在數(shù)控加工過(guò)程中經(jīng)常會(huì)組合應(yīng)用可轉(zhuǎn)位刀具、整體刀具來(lái)完成工件的切削成型，例如模具型腔的粗加工、半精加工使用可轉(zhuǎn)位刀具，精加工階段則換用整體刀具。因此，公司一些終端用戶存在同時(shí)采購(gòu)整體刀具的需求。公司整體刀具可以與現(xiàn)有的可轉(zhuǎn)位數(shù)控刀片結(jié)合使用，不斷完善汽車、3C、模具、工程機(jī)械、航空航天等行業(yè)的配套能力，大幅度提升公司刀具綜合服務(wù)能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

問：一月份下游需求和公司訂單情況如何？

答：目前，下游需求和開工率均有一定提升，一月份為傳統(tǒng)春節(jié)的放假期間，訂單少于正常月份，隨著疫情好轉(zhuǎn)和開工率回升，預(yù)計(jì)春節(jié)后，訂單將進(jìn)一步提升。

問：2023年，公司數(shù)控刀具商店布局規(guī)劃？是否跟原有渠道存在利益沖突？

答：2023年，公司將進(jìn)一步完善國(guó)內(nèi)數(shù)控刀具商店布局，同時(shí)，加快海外數(shù)控刀具商店的布局。目前，公司通過(guò)終端客戶渠道——數(shù)控刀具商店——一般經(jīng)銷商進(jìn)行分層級(jí)渠道，不會(huì)與原有渠道有利益沖突。公司目前以數(shù)控刀具商店為核心，完成國(guó)內(nèi)輻射終端的網(wǎng)格化布局。數(shù)控刀具商店使得公司品牌刀具份額大幅提升,品牌的定價(jià)高于非品牌刀具的定價(jià)，從而提升公司的盈利能力。

問：公司軍工資質(zhì)認(rèn)證的其他幾個(gè)證的進(jìn)展情況？目前在航空航天、軍工的推進(jìn)情況？

答：公司已于2022年取得國(guó)軍標(biāo)認(rèn)證，其余幾個(gè)證已在陸續(xù)認(rèn)證過(guò)程中。航空航天、軍工作為數(shù)控刀具的重要應(yīng)用領(lǐng)域，刀具消耗量大，目前主要還是被國(guó)外的廠家所占領(lǐng)，如瑞典、以色列、美國(guó)等，在航空發(fā)動(dòng)機(jī)領(lǐng)域90%以上都是使用進(jìn)口刀具，國(guó)產(chǎn)刀具很少。在飛機(jī)領(lǐng)域情況稍好一些，這兩年國(guó)產(chǎn)刀具開始占領(lǐng)市場(chǎng)。刀具作為一種耗材，不能實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化，對(duì)國(guó)家安全造成了很大的威脅。航空航天刀具大量依賴進(jìn)口，將會(huì)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)性和戰(zhàn)略性隱患。

隨著國(guó)產(chǎn)刀具進(jìn)口替代的逐步深入，越來(lái)越多的國(guó)產(chǎn)刀具產(chǎn)品逐步進(jìn)入該領(lǐng)域。但是航空航天刀具的國(guó)產(chǎn)化也是一個(gè)系統(tǒng)工程，雖然目前技術(shù)方面有了一定的提升，但在產(chǎn)品滿足率、質(zhì)量控制、品牌認(rèn)可、標(biāo)準(zhǔn)化等方面，都需要齊頭并進(jìn)。航空航天領(lǐng)域刀具的開發(fā)，不能脫離航空航天零件的工藝特點(diǎn)，只有充分了解了工藝需求，才能更好地有針對(duì)性地研發(fā)專門的高性能刀具，因此必須以工藝為核心開展研究。

公司取得軍工資質(zhì)認(rèn)證后，不僅能提升公司在航空航天及軍工領(lǐng)域的產(chǎn)品供應(yīng)，同時(shí)還能直接獲取刀具加工工藝的需求反饋，能更好地推動(dòng)公司在該領(lǐng)域的產(chǎn)品開發(fā)和產(chǎn)品完善，加快進(jìn)口替代進(jìn)程。

問：公司海外布局的*新進(jìn)展如何？

答：目前，公司在海外布局達(dá)到30多個(gè)國(guó)家，有一些國(guó)家做重點(diǎn)突破，比如說(shuō)在俄羅斯、南美、墨西哥等國(guó)家的進(jìn)展要快一些，北美和西歐在積極布局，公司在半精加工、粗加工領(lǐng)域有較強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力，未來(lái)海外市場(chǎng)的增速將高于國(guó)內(nèi)收入增速;

株洲歐科億數(shù)控精密刀具股份有限公司主要從事數(shù)控刀具產(chǎn)品和硬質(zhì)合金制品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。主要產(chǎn)品為數(shù)控刀具產(chǎn)品、鋸齒刀片、圓片�！安讳P鋼加工用OP系列PVD涂層刀片”、“鋼件加工用OC系列CVD涂層刀片”適用性廣、穩(wěn)定性好，專家一致認(rèn)為該產(chǎn)品達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平，建議進(jìn)一步加快推廣應(yīng)用。公司核心技術(shù)產(chǎn)品不銹鋼材料加工刀片獲得“金鋒獎(jiǎng)”（2020和2021年切削刀具創(chuàng)新產(chǎn)品獎(jiǎng)）和“2020和2021年榮格技術(shù)創(chuàng)新獎(jiǎng)”。