2030年中國(guó)刀具市場(chǎng)消費(fèi)額有望達(dá)631億元

6 月 30 日，浙江欣興工具股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱：欣興工具）發(fā)布*公開發(fā)行股票并在主板上市招股說(shuō)明書（申報(bào)稿），華泰聯(lián)合證券為主承銷商。

欣興工具是國(guó)內(nèi)*的孔加工刀具生產(chǎn)企業(yè)，自設(shè)立以來(lái)始終聚焦于孔加工刀具中鉆削刀具產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售業(yè)務(wù)，形成了環(huán)形鉆削系列產(chǎn)品、實(shí)心鉆削系列產(chǎn)品及相關(guān)配套產(chǎn)品。對(duì)該行業(yè)進(jìn)行分析。

歐美等發(fā)達(dá)國(guó)家的硬質(zhì)合金工業(yè)體系成熟，對(duì)材料基礎(chǔ)原理和涂層原理的研究成果較多，通過(guò)持續(xù)不斷的優(yōu)化硬質(zhì)合金材質(zhì)、涂層和刀具結(jié)構(gòu)，提高硬質(zhì)合金刀具的高效加工性能，使硬質(zhì)合金刀具能夠*大范圍的應(yīng)用到各種領(lǐng)域。根據(jù)前瞻資訊的報(bào)告顯示，在世界范圍內(nèi)，硬質(zhì)合金刀具占主導(dǎo)地位，比重超過(guò) 60%。

根據(jù) QYResearch 出具的《Global Cutting Tools Market Professional Survey Report 2018》，全球金屬切削工具市場(chǎng)預(yù)計(jì)到 2022 年將從 2016 年的 331.06 億美元增長(zhǎng)到 389.84 億美元，2016 年至 2022 年的復(fù)合年增長(zhǎng)率為 2.7％。

我國(guó)切削刀具市場(chǎng)消費(fèi)情況與我國(guó)制造業(yè)發(fā)展水平和結(jié)構(gòu)調(diào)整息息相關(guān)。受國(guó)內(nèi)投資增速放緩和需求結(jié)構(gòu)調(diào)整影響，2011 年至 2016 年刀具市場(chǎng)規(guī)模主要集中在 312 億元至 345 億元的區(qū)間。" 十三五 " 規(guī)劃實(shí)施以來(lái)，國(guó)內(nèi)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的不斷深化，根據(jù)浙商證券研究所研究報(bào)告，2018 年切削刀具行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到 421 億元，相對(duì)于 2016 年增長(zhǎng) 30.95%。2019 年受中美貿(mào)易摩擦以及汽車等下游行業(yè)下行的影響，我國(guó)切削刀具市場(chǎng)規(guī)模下降至 393 億元，2021 年市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到 477 億元，同比上升 13.3%，2005-2021 年我國(guó)刀具市場(chǎng)消費(fèi)額的年復(fù)合增長(zhǎng)率約 8%，2030 年中國(guó)刀具市場(chǎng)消費(fèi)額有望達(dá) 631 億元，預(yù)計(jì) 2021-2030 年刀具市場(chǎng)消費(fèi)額的年復(fù)合增長(zhǎng)率約 3%。隨著我國(guó)制造業(yè)的不斷發(fā)展，我國(guó)刀具市場(chǎng)規(guī)模有望持續(xù)增長(zhǎng)。

隨著國(guó)內(nèi)刀具企業(yè)在材料、工藝、生產(chǎn)裝備等方面技術(shù)水平的不斷提高，國(guó)產(chǎn)刀具逐步向高端市場(chǎng)延伸，進(jìn)口刀具的市場(chǎng)份額逐步下降。近年來(lái)，國(guó)內(nèi)刀具企業(yè)通過(guò)不斷引進(jìn)消化吸收國(guó)外先進(jìn)技術(shù)，生產(chǎn)工藝研發(fā)和產(chǎn)品開發(fā)能力得到了大幅提升，國(guó)產(chǎn)刀具向高端市場(chǎng)延伸，憑借產(chǎn)品性價(jià)比優(yōu)勢(shì)，已逐步實(shí)現(xiàn)對(duì)高端進(jìn)口刀具產(chǎn)品的進(jìn)口替代，加速刀具的國(guó)產(chǎn)化。根據(jù)中國(guó)機(jī)床工具工業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2022 年我國(guó)進(jìn)口刀具規(guī)模為 126 億元，較 2021 年的 138 億元下降 8.70%。2016 年至 2022 年進(jìn)口刀具占刀具總消費(fèi)的比重從 37.26% 下降至 28.57%，我國(guó)刀具的自給能力在逐步增強(qiáng)，進(jìn)口替代速度加快。同時(shí)，隨著我們刀具產(chǎn)品技術(shù)水平及產(chǎn)品多樣性的不斷提高，我國(guó)刀具產(chǎn)品的出口量亦在持續(xù)增長(zhǎng)，2018 年至 2022 年，我國(guó)刀具產(chǎn)品出口規(guī)模如下：

在鋼結(jié)構(gòu)工程施工的過(guò)程中，因鋼結(jié)構(gòu)部件體積規(guī)格較大且有現(xiàn)場(chǎng)施工的需求，麻花鉆對(duì)鉆削機(jī)器功率要求高、加工效率低的特點(diǎn)逐漸成為在特定加工環(huán)境下的加工瓶頸，環(huán)形鉆削系列刀具根據(jù)該生產(chǎn)需求，通過(guò)空心薄壁的結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)，在圓周設(shè)置多個(gè)切削刃，鉆削時(shí)僅對(duì)孔切割一條環(huán)型槽以完成鉆孔，實(shí)現(xiàn)了小功率環(huán)境下的高效孔加工，滿足了鋼結(jié)構(gòu)工程在特定加工環(huán)境下的鉆孔要求，逐步形成了包括鋼板鉆、薄板 / 厚板孔鉆等代表性產(chǎn)品。隨著鋼結(jié)構(gòu)工程在各類建設(shè)工程中逐步推廣應(yīng)用，環(huán)形鉆削系列刀具在相關(guān)應(yīng)用領(lǐng)域逐步替代傳統(tǒng)麻花鉆。

同時(shí)，隨著制造業(yè)的發(fā)展，高效高質(zhì)量孔加工要求不斷增加，特別在專業(yè)生產(chǎn)線工況加工中，傳統(tǒng)麻花鉆的加工效率與精度已不能滿足當(dāng)前部分工藝要求，同時(shí)一體成型的結(jié)構(gòu)也對(duì)麻花鉆修磨等維護(hù)工作提出了更高的要求。對(duì)此，通過(guò)選擇高性能材料、可換結(jié)構(gòu)等技術(shù)方法，提高鉆頭的鉆削效率與精度，市場(chǎng)中逐步推出了現(xiàn)代實(shí)心鉆削系列產(chǎn)品，現(xiàn)代實(shí)心鉆削系列產(chǎn)品提升了鉆削加工的綜合效率與鉆孔質(zhì)量，符合現(xiàn)代精密制造業(yè)的要求，并通過(guò)可轉(zhuǎn)換刀頭的形式，減少了刀具頻繁修磨對(duì)加工效率的影響，逐步形成了包括鏟鉆、S 鉆、整硬鉆、深孔鉆等代表性產(chǎn)

從材料的角度劃分，刀具產(chǎn)品所使用的材料分為硬質(zhì)合金、工具鋼、陶瓷、立方氮化硼、金剛石等，不同材料適應(yīng)于不同的加工場(chǎng)景。根據(jù)華泰證券研究所研究報(bào)告，我國(guó)機(jī)械加工行業(yè)使用硬質(zhì)合金切削刀具占比約 53%，使用工具鋼切削刀具占比約 21%，硬質(zhì)合金及高速鋼刀具系目前國(guó)內(nèi)主要刀具材料，按照 2021 年市場(chǎng)規(guī)模 477 億元及 2021-2030 期間年復(fù)合增長(zhǎng)率 3% 進(jìn)行推算，2022 年至 2025 年我國(guó)硬質(zhì)合金刀具市場(chǎng)規(guī)模約 260 億元至 285 億元，高速鋼刀具市場(chǎng)規(guī)模約 103 億元至 113 億元。